SCHAHIN - Corretora

Risco

O investidor em bolsa (mercado Bovespa e mercado BM&F) está sujeito a uma gama de riscos inerentes a essa prática.

Ativos e derivativos financeiros podem apresentar oscilações importantes em seus valores, ocasionando perdas financeiras em suas carteiras de investimento.
Tais perdas podem ser temporárias, não existindo, porém, garantia que não se estendam por períodos longos ou indeterminados.

O cenário político/econômico tanto doméstico quanto internacional pode se degenerar ao ponto de afetar o mercado, ocasionando queda no valor dos ativos financeiros detidos.

Alterações normativas importantes promovidas na esfera do governo federal ou mesmo das autoridades reguladoras do mercado como Banco Central e CVM (Comissão de Valores Mobiliários), podem ocasionar variações de preço nos instrumentos financeiros detidos, ocasionando perda financeira nos mesmos.

O valor das ações de Companhias Abertas é condicionado por diversos fatores, tanto internos, como sua gestão, sua rentabilidade, sua marca, etc., como externos, como o cenário econômico nacional e global, a taxa de juros, o fluxo de capitais, etc.

Assim, pelo exposto acima, é importante considerar que um conjunto de variáveis deve ser considerado para embasar a aplicação em ações e derivativos financeiros, de sorte a garantir que o investimento seja bem-sucedido.

Conheça os riscos de seus investimentos e invista com segurança e tranqüilidade.

Risco de Mercado: Representado pela possibilidade de perda advinda de oscilações de preços e taxas de Mercado, além de ausência de liquidez de instrumentos financeiros, que impactem no valor da carteira de uma instituição.

Taxa de Juros: Perdas no valor econômico e/ou financeiro de uma carteira, decorrentes dos efeitos de mudanças adversas nas taxas de juros, a exemplo da taxa dos títulos da dívida pública (SELIC).

Taxa de Câmbio: Perdas em ativos indexados a moedas estrangeiras, a exemplo do dólar, decorrentes de oscilações adversas com a variação da paridade com a moeda nacional.

Commodities: Perdas em função de oscilações imprevistas nos preços de ativos indexados a produtos agrícolas, pecuários ou extração mineral.

Ações: Perdas em função de oscilações imprevistas nos preços das ações presentes em determinadas carteiras.

Derivativos: Perdas devido a variações no valor de posições em operações não convencionadas, tais como Mercado a termo, Mercado de futuros e opções, geralmente negociadas em Bolsas de Mercadorias & Futuros.

Hedge: Perdas decorrentes da imperfeição de hedge devido à limitação de instrumentos financeiros existentes, podendo acarretar descasamento de preços entre o ativo protegido e o derivativo.

Alavancagem: Determinados instrumentos derivativos possibilitam ao cliente assumir posições sem utilização de caixa. Na hipótese de grandes oscilações de mercado desfavoráveis ao cliente referidas posições poderão ocasionar perdas superiores àquelas que o cliente possa honrar.

Concentração: Perdas em função de investimento concentrados em determinados indexadores, moedas, instrumentos ou vencimentos, caso um destes sofra um movimento abrupto adverso em seu valor de mercado.

Risco de Crédito: É o risco de inadimplemento ou atraso no pagamento de principal ou juros dos títulos que compõem a carteira do Cliente. Está associado á capacidade de solvência do Tesouro Nacional, nos casos de títulos públicos federais, e ao da empresa emissora do título privados. É dividido em três grupos: risco país; risco político; e risco da falta de pagamento.

Risco de Liquidez: É o risco associado á ausência de demanda pelos ativos que compõem a carteira do cliente. Neste caso, o efeito é proporcional á participação na carteira do título afetado. Em termos operacionais, o cliente poderá encontrar dificuldades para converter seus ativos em caixa, bem como para liquidar posições, ou seja, terá que oferecer descontos nos preços dos ativos, e por conseqüência estará incorrendo em perdas.

« Voltar